02 格局:快遞三國殺

快遞行業(yè)內(nèi)卷化已成大勢所趨,不同玩家所需面對的問題也明顯不同。

按照業(yè)務模式的差異,當今快遞行業(yè)可以分為三大陣營:經(jīng)濟型快遞、商務型快遞、倉配供應鏈模式。

經(jīng)濟型快遞是目前快遞行業(yè)的主戰(zhàn)場,中通、韻達、圓通、申通、百世都屬于這一范疇,包括開啟價格戰(zhàn)的極兔,其實也是以經(jīng)濟型快遞為賣點。

“電商件”是經(jīng)濟型快遞的主要產(chǎn)品,新興電商發(fā)展迅速,同時又對快遞價格極為敏感,間接導致了快遞行業(yè)出現(xiàn)不斷內(nèi)卷的局面。

縱觀整個快遞市場,在2021年Q1季度,除中通外,其他已經(jīng)公布數(shù)據(jù)的傳統(tǒng)經(jīng)濟型快遞公司均出現(xiàn)市場占有率明顯下降的情況。具體來看,韻達的市場占有率從17%下降至16．4%;圓通的市場占有率從15．2%下降至14．3%;申通的市場占有率從10．6%下降至9．8%。

傳統(tǒng)經(jīng)濟型快遞公司之間大致的體驗都相差不大,因此很難形成明顯的護城河。加盟制的站點模式又缺乏忠誠度,很容易出現(xiàn)挖角事件,兇猛的極兔就依靠快速復制加盟模式搶走了很大一塊市場,傳統(tǒng)快遞公司目前要做的就是守住自己的市場份額。

數(shù)據(jù)來源:公開財報整理

商務型快遞目前指的主要是順豐,有別于傳統(tǒng)快遞公司的網(wǎng)店加盟制,順豐從創(chuàng)立伊始就自建物流網(wǎng)絡,因此其相交傳統(tǒng)加盟制快遞公司,擁有更好、更快的寄件體驗。

在目前的“商務件”市場中,順豐擁有定價權。高單價是“商務件”的優(yōu)勢,雖然整體單量有限,但依然撐起了順豐數(shù)千億元的市值。

從市場占有率來看,單純固守高端市場的順豐早已遭遇“天花板”。順豐的市場占有率從2011年的17．4%驟降至2018年的7．6%,市場份額不斷被傳統(tǒng)型快遞公司擠占。

2020年10月順豐決定全面下沉,通過啟動加盟制的方式,加入到市場份額的爭奪戰(zhàn)中。雖然順豐開啟加盟制有效仿極兔之嫌,但其市場份額卻迅速由7．6%恢復至11．3%,成為2021年Q1季度訂單增速最快的快遞公司之一。

實際上,與傳統(tǒng)競爭對手和極兔相比,順豐都具備一定的優(yōu)勢,自建物流體系是其核心護城河,目前順豐需要解決的問題就是一直專注于“高端”市場的順豐,能夠順利下沉嗎?缺乏“下沉基因”是目前市場對于順豐的最大質(zhì)疑。

最后就是京東物流為代表的倉配供應鏈模式。京東物流最大的特點就是“以儲代運”,通過前置倉的方式,大幅提升配送效率。所謂前置倉,就是商家將商品提前送至京東物流的倉庫,在用戶下單后,在就近選擇前置倉執(zhí)行配送服務。

從本質(zhì)來看,“以儲代運”是以“商流”來帶動“物流”,這就與傳統(tǒng)快遞行業(yè)先下單后配送的模式存在明顯差異。

“以儲代運”模式具有較高的配送效率,但同時也有著較高的門檻,很多中小商家就難以應用這種模式。

總的來看,目前快遞業(yè)的內(nèi)卷主要發(fā)生在經(jīng)濟型快遞市場,價格戰(zhàn)的延續(xù)只會讓行業(yè)愈發(fā)被動,如何破局已經(jīng)成為擺在快遞企業(yè)面前的頭號難題。

03 破局:升維之路

快遞行業(yè)的出路在哪里?我們認為主要有三方面:數(shù)字化、差異化、國際化。

從本質(zhì)來看,目前中國快遞行業(yè)之所以不斷內(nèi)卷,還是因為彼此之間同質(zhì)化嚴重,服務都差不多的情況下,價格當然成為了用戶的首選�，F(xiàn)如今成本優(yōu)化幾乎已經(jīng)達到極限,快遞公司應該將更多的注意力放到如何開辟新賽道,怎樣走出一條升維之路。

很多投資者對于快遞行業(yè)其實是存在誤區(qū)的,他們認為只需要將商品交給快遞公司,就可以由其完成配送。但實際上,整個配送流程相當復雜,除了傳統(tǒng)快遞公司外,還有很多公司都參與到商品配送鏈條中,如驛站、豐巢等發(fā)力快遞末端。

對于正處于核心戰(zhàn)場的“三通一達”而言,能否順利破局就成為他們發(fā)展的關鍵,而這就不得不提到菜鳥網(wǎng)絡。

作為物流行業(yè)最早的互聯(lián)網(wǎng)公司之一,菜鳥名氣很大,但真正對其業(yè)務能夠說清楚的不多。起初,很多人認為菜鳥成立,會加入快遞蛋糕的爭奪。事實上,在電商市場,菜鳥并不參與快遞的分配,具體由哪家快遞配送依然由商家決定�？爝f公司的性價比是商家選擇的依據(jù)。

追根溯源,市場對菜鳥缺乏了解而產(chǎn)生誤解,過去8年的事實證明,菜鳥不僅沒動快遞的蛋糕,反而一直在做大蛋糕,為行業(yè)、為快遞提供新的價值。

阿里巴巴財報顯示,菜鳥四季度外部收入同比增長101%,達99億元;全年外部收入372億元,同比增長68%。目前,菜鳥的核心業(yè)務主要有幾塊,分別是:社區(qū)服務、智慧供應鏈和國際物流、物流科技。

社區(qū)服務主要實現(xiàn)對寄快遞和收快遞兩大場景的補充,由菜鳥裹裹、菜鳥鄉(xiāng)村和菜鳥驛站三部分組成,在菜鳥業(yè)務體系中用戶體感最明顯。

在寄件端,通過菜鳥裹裹實現(xiàn)。最開始,菜鳥裹裹是針對淘寶商家退換貨推出的,與電商快遞不同,主要服務個人用戶。數(shù)據(jù)顯示,菜鳥裹裹寄快遞服務用戶數(shù)已經(jīng)超過2億,覆蓋全國2800多個區(qū)縣,年寄件量增長70%。

在收件端,通過菜鳥鄉(xiāng)村和菜鳥驛站解決農(nóng)村和城市最后一公里的收件難題。2021年3月,菜鳥驛站日均處理的包裹量比2020年同期增長近2倍。下一步,菜鳥驛站將進一步升級,作為快遞公司上門的補充,提供淘寶包裹按需送貨上門服務,從而解決快遞用戶體驗差的難題。

菜鳥鄉(xiāng)村共配項目已經(jīng)覆蓋了超過1000個縣城,形成30000個鄉(xiāng)村服務網(wǎng)點。一些縣域共配網(wǎng)店,已經(jīng)深入村鎮(zhèn),農(nóng)民可以享受像城市居民一樣送件上門服務,還可以通過菜鳥裹裹下單寄快遞。

雖然社區(qū)服務知曉度很高,但其在菜鳥總營收中的占比卻是很小的一部分,這塊業(yè)務的核心定位還是補充,幫助他們提升用戶體驗,收獲增長。

實際上,菜鳥核心的營收手段來自于商家解決方案業(yè)務,這塊業(yè)務在總營收中的占比超過一半以上。具體而言,菜鳥對于商家解決方案主要分為智慧供應鏈和國際物流兩部分。

智慧供應鏈業(yè)務是對商家全鏈路物流服務——包括智能倉儲、干線運輸、城區(qū)配送、數(shù)字化供應鏈協(xié)同規(guī)劃等。這塊業(yè)務與京東物流“以儲代運”比較像,也是通過倉儲提升物流效率,但更加開放,從商家到產(chǎn)業(yè)帶,也更加多元立體。目前,菜鳥已經(jīng)在國內(nèi)建立7大核心物流樞紐,倉儲面積超過1000萬平方米。

這其中,比如通過原產(chǎn)地倉,實現(xiàn)低成本的發(fā)貨服務,從而達到降本增效的目的。

國際物流業(yè)務則是針對跨境貿(mào)易進行支持。如跨境通關、海陸空干線運輸、海外倉、保稅倉、跨境包裹網(wǎng)絡等。

如今,菜鳥已經(jīng)在全球建立6大Ehub樞紐,海外倉面積超過百萬平方米。菜鳥已經(jīng)能夠?qū)崿F(xiàn)20個國家的秒級通關,擁有超過千條國際交通干線。

這些需要長期和巨大的投入,也是其他物流企業(yè)較少涉及的部分。

第三塊是菜鳥的全球地網(wǎng)和物流科技,包括新興的物流基礎設施和覆蓋全行業(yè)的數(shù)字化技術。

當認清了菜鳥的業(yè)務模式,就會發(fā)現(xiàn)其不僅不會導致行業(yè)內(nèi)卷,還在一定程度上推動了快遞行業(yè)的健康發(fā)展。

究竟投資者該如何定義菜鳥呢?實際上,它是一家專注于新賽道,提供創(chuàng)新解決方案的公司。從最開始的包裹數(shù)字化,到如今的智慧供應鏈、社區(qū)服務、全球物流、物流基礎設施和物流科技,菜鳥實際正在努力進行增量創(chuàng)新。

對于快遞企業(yè)而言,如果他們不能走出拼產(chǎn)能的陳舊思想,整個快遞行業(yè)就會落入到重復建設、行業(yè)內(nèi)卷的惡性循環(huán)之中。

從本質(zhì)而言,快遞的核心價值在于用戶體驗,一方面是速度,另一方面是服務態(tài)度。菜鳥雖然不自己搞配送,但卻致力于提升快遞行業(yè)的服務質(zhì)量,提升用戶體驗,探尋行業(yè)的增量市場。

陷于內(nèi)卷中的快遞企業(yè)想要實現(xiàn)破局,除應該致力于尋找更多差異化的細分市場外,還應該善于與菜鳥這樣第三方公司展開合作,從而集中資源投身增量市場。

價格戰(zhàn)不會是快遞行業(yè)未來發(fā)展的主旋律,尤其在整個行業(yè)已經(jīng)承受足夠的壓力之后。從價格競爭到價值競爭,這將是中國快遞企業(yè)的破局方面。

所謂價值提升,包括高附加值領域,如醫(yī)藥物流、冷鏈物流、即時物流、跨境物流等。想要獲得價值提升,不僅需要提升運力,更需要在數(shù)字化創(chuàng)新、供應鏈中去提升企業(yè)的實力。

目前,中國快遞企業(yè)比的是價格,但在未來中國快遞比的將是數(shù)智物流能力、高附加值能力。在價格已經(jīng)被壓倒極限后,屬于中國快遞行業(yè)的價值時代或?qū)⒌絹怼?作者:林曉晨)